Os tomadores de crédito pagam juros. A diferença entre esses juros e o que os depositantes recebem é a maior fonte de receita do banco, chamada receita líquida de juros. O segmento de serviços bancários para consumidores e pequenas empresas é o maior dos seus quatro negócios. O que o banco retém depende do que paga pelos depósitos em comparação com o que rendem os seus empréstimos e títulos, dos seus custos operacionais e dos empréstimos que não são pagos. Grande parte do dinheiro dos depósitos que não é emprestado fica aplicada em títulos. Entre eles estão $255,8 bilhões em títulos que o banco poderia vender e que, em 30 de setembro de 2026, valiam menos do que o seu custo amortizado (custo de aquisição ajustado ao longo do tempo). Quando os juros sobem, o valor desses títulos cai e o patrimônio líquido dos acionistas diminui, sem que a perda passe pelo resultado. Por isso, o valor patrimonial tangível por ação (patrimônio líquido dos acionistas menos os ativos intangíveis, por ação) mostra melhor do que os lucros como os juros afetam os acionistas.